研报掘金丨太平洋：予移远通信“买入”评级，车载与端侧AI贡献新增长

太平洋证券研报指出，移远通信Q3业绩显著增长，车载与端侧AI贡献新增长。2026年前三季度归母净利润12.12亿元，同比增长65.21%。通信模组主业稳健，不断丰富产品矩阵巩固竞争优势；产品结构不断优化，车载、端侧AI等业务打开第二成长曲线。今年9月，公司发布智能算力板卡QSC600XA-AP，采用M.2封装，凭借24TOPS端侧算力以及成熟的模型适配能力，解决了传统嵌入式设备AI算力扩展难、集成复杂度高的痛点。公司是全球领先的物联网整体解决方案供应商，主业稳健发展，车载、端侧AI等业务打开新的成长空间。预计2026-2028年公司归母净利润分别为13.03/18.76/24.15亿元，对应EPS分别为3.21/4.62/5.94元，当前股价对应PE分别为25.58/17.76/13.80倍。给予“买入”评级。